原创《企业股权交易过程中财务、税务尽职调查》：本论文可用于税务尽职调查论文范文参考下载，税务尽职调查相关论文写作参考研究。
摘 要： 财务、税务尽职调查,是随着经济全球化发展及集团公司战略发展规划的需要逐渐兴盛起来的业务,近年来,公司在收購、并购、重组等股权交易过程中,财务及税务的尽职调查事宜也随之增加,关于股权转让过程中的财务及税务尽职调查工作,较之一般性的财务及税务审计工作有所不同.文章从被调查企业历史财务状况、行业影响、管理层、内部控制、纳税风险、或有负债、资本支出承诺、历史账户开立及注销、企业发展规划和财务预测等方面,整理了几点心得.指出尽职调查中应重点关注的一些常规及特殊事项,认为只有经过详细的分析调查,尽职调查报告才能为后续的商业谈判增加筹码,切实保护资本的投出安全性.
关键词：公司并购 股权交易 财务尽职调查 税务尽职调查
中图分类号：F275.2
文献标识码：A
文章编号：1004-4914（2017）02-056-02
财务、税务尽职调查又称谨慎性调查,一般是指投资人在和目标企业达成初步合作意向后,经协商一致,投资人对目标企业一切和本次投资有关的财务及税务事项进行现场调查、资料分析的一系列活动,目的是为投资、并购等商业事务提供尽职调查服务,降低企业并购的财务及涉税风险.
随着经济的全球化发展及集团公司战略发展规划的需要,近年来,公司在收购、并购、重组等股权交易过程中,财务及税务的尽职调查事宜也随之增加,关于股权转让过程中的财务及税务尽职调查工作,较之一般性的财务及税务审计工作有所不同,笔者从以下几个方面进行了思考,总结出一些心得.
一、应关注被调查企业历史财务状况是否和行业整体发展趋势相符合
由于信息不对称的原因,及为即将使调查之后的股权交易等行为涉及商业谈判更有筹码,不同程度粉饰财务报表及调整历史数据或不完全披露财务信息及涉税事项,已成为所有财务、税务尽职工作必须重点关注的工作之一,众所周知,每个行业都有它特定的生命周期,如被调查企业近年经营情况和行业所处生命周期不相符,企业外界所处行业环境比较低迷,企业近2年来经营所实现业绩成长率又较高,那么就应该详细了解导致企业经营出现这样情况的内在因素,必要时,要聘请具有多年从事同行业或相关行业的业内人员参和尽职调查工作.因为多年业内从业人员往往更能透过现象看出企业的经营本质所在,以避免被企业经过粉饰后的财务报表所迷惑.同时,由于结合外部整体经营环境的考虑,也便于了解和考量企业在行业中的经济地位及影响.
二、应关注被调查企业股权及管理层近年的变动情况
财务及税务尽职调查实际工作中,此项关注内容往往容易被忽略甚至不关注它的影响,一般认为：只有相关联的律师尽职调查工作,才会去关注股权及管理层的更替情况,实际不然,一家公司的股权结构和管理层人员相对稳定,对公司的经营起着非常重要的作用.一般来说,管理层等决策团队会从长计议,会治理于长期战略、中期规划、短期经营的全方位考虑,从而避免过多的短期行为.案例之一是,在对一家本来有着良好经营前景的企业进行尽职调查时发现,近2年的公司研发费用投入很低,以至于出现新产品、新技术、新工艺被同行诸多企业超越的情况,实际了解后,才发现,原来是公司股东会给管理层定了每年的绩效考核,当年实现的利润是主要的考核指标,每年考核一次,如不达标,下一个考核年度即可调整管理层人员,在这样的考核制度下,管理层为了实现当年度利润,把本来应该投入的必要的研究开发支出都削减了大部分,外部的产学研技术支持费用也未纳入预算及实际支出.两年的考核执行下来,公司的核心竞争力在行业中处于明显的下降趋势.看似较稳定的管理层,完全是以利润为中心贯穿于企业的经营过程中.
三、应关注被调查企业内部控制是否建立健全,是否得到有效执行
由于我们参加被调查企业经营规模的大小不同,众多参和尽职调查的成员考虑成本效益原则,这项重要的测试往往被忽略或只是停留形式上的工作,实际对后续的财务报表审核非常相关,因为一般说来,如被尽职调查的企业经过审核人员测试后认定：内部控制环节薄弱,未能得到有效执行或是失效的,那么,接下来的财务报表审核可能只是一个参考的程序,相应的审核要增加非常必要的延伸程序,因长期以来,尤其内资会计师事务所、税务师事务所主要从事在数量上占很大比例的众多中小企业的审计及税务鉴证服务,内部控制测试一直是比较薄弱的环节,也往往以执行实质性测试替代,但由于判断出现失误,实质性的测试工作也就变成了为完成工作需要而做出的程序性工作.相反的结果,如对被尽职调查企业在销售和收款循环、采购和付款循环等测试表明,企业的内部控制建立健全,执行有效,那么企业的财务数据就值得信赖,在不影响整体工作质量的前提下,后续的工作也可适当减少,尽职调查的结果同样也会比较客观反映企业的真实情况.
四、应关注涉税的各项历史纳税数据是否存在重大纳税风险
从改革开放至今,纳税风险已由最初的比较弱的风险级次上升到企业经营的首位风险,尤其对于大多数的民营企业来说,纳税风险更是自成立后就不同程度的影响企业生产经营可持续发展和否的一个主要因素.长期以来,由于企业主管税局基于人力物力的原因,定期复核审查企业纳税的比例很低,加之由于税收违法成本的偏低,使得部分企业想尽各种办法降低税基,这其中仅有少部分是基于税收筹划而致,更多企业的做法是违背了税收征管法的相关规定,以此来减少纳税,达到持续经营的目的,所以,尽职调查后,如接受股权交易,新股东就责无旁贷地对公司的历史税收风险进行了承担.因此,尽职调查中,历史纳税情况的复核显得尤为重要,谨慎的做法是,复核企业的经济事项,找出重大经济合同及交易事实数据,对照各税种的历史各期申报数据进行核实,找出应申报未申报差异；同时,对于内部控制环节测试比较薄弱的企业,可能甚至详细查核自成立以来的所有记账凭证,逐笔逐项整理纳税风险数据来源,毕竟,因委托及工作关系,此时的尽职调查人员很可能的立场是中立稍偏移的,他们的工作成果很可能变成后续股权受让方商业谈判的筹码.
税务尽职调查论文参考资料：
结论：企业股权交易过程中财务、税务尽职调查为适合不知如何写税务尽职调查方面的相关专业大学硕士和本科毕业论文以及关于税务尽职调查报告论文开题报告范文和相关职称论文写作参考文献资料下载。
